Маленькие поросята не верят, что существует на свете злой и страшный серый волк. Они видели его только на картинках. Ниф-Ниф и Нуф-Нуф веселятся и не готовятся к холодам, насмехаются над братцем Наф-Нафом. Он вздумал строить крепкий дом, потому что опасается Волка. Вот чудак! Однажды из дальнего леса приходит настоящий зубастый Волк. Он не прочь закусить поросятами…